大豆、玉米相继被央视点名，2021年我们到底缺什么？

继12月初，新闻联播播出《国家投放7000万吨政策性玉米，市场供应有保障》以后，上周末央视财经《正点财经》点名大豆，指出神秘资金囤积大豆。同期，12月2日和4日大商所相继提示大豆和玉米的风险。不可否认，2020年不论种植大豆还是玉米都是收入颇丰，资金介入更是让大豆、玉米相继创下新高。那么，新的一季农民到底该种大豆还是玉米呢？国内市场到底缺哪一样？

在考虑到黑龙江对大豆、玉米提供生产者补贴之后，春播前大豆和玉米的种植收益一度持平。不过，由于国产大豆价格在春播前先发制人，大豆/玉米比值一度快速从2上升至2.23，国内玉米价格疯涨始于夏季，导致黑龙江不少“玉米地”秒变“大豆田”（参见下表）。据2020年黑龙江大豆协会表示2020/21年度黑龙江大豆种植面积增加20%左右，玉米种植面积减少15%左右。按照每垧大豆单产2.3吨，玉米6吨计算，理论计算，约800公顷面积上新增180万吨大豆，减少480万吨玉米（未考虑去年和今年不利天气对大豆、玉米单产的影响，央视数据：2020年全国大豆产量1600万吨，比去年增长100万吨）。

实际上，若非今年春播前国产大豆价格飙升，黑龙江玉米种植户转播大豆的面积不会如此之多，换而言之，自2015年以来一系列种植结构调整后，黑龙江玉米面积实际上已降无可降，且当前农民更倾向于种植大豆的关键因素还是补贴。从下图可见，即便是大豆、玉米生产者补贴差异已缩小至200元/亩，但生产者补贴依旧是黑龙江农民种植大豆的主要理由。按照今年黑龙江大豆种植每垧收入7000-8000元计算，仅补贴4800元可达到收入的6成以上。新的一年农民种植大豆还是玉米的决定性因素一目了然。

有业内人士表示，近两年国产大豆价格飙升与国内豆制品企业生产更规范，对国产非转基因大豆需求量增加有关。从这个角度来看，国产大豆与进口大豆之间有了本质上的区别，而国产玉米则继续与诸多进口谷物抢占“饲料”和“深加工”阵地。同时，还有上亿吨的稻谷、小麦作为后补，压力不言而喻。可见，若非要说“缺口”，大豆主要来自于“需求端”且缺乏可替代性；玉米则来自于上游面积下降和下游深加工快速发展（养猪业恢复性增长），但近两年替代品可以弥补其缺口。

长远来看，若深加工维持现有规模，玉米“缺口”的出现是必然的，这或许也是12月初农业农村部《关于防止耕地“非粮化”稳定粮食生产的意见》中提出“永久基本农田要重点用于发展粮食生产，特别是保障稻谷、小麦、玉米三大谷物的种植面积”的关键。

总之，今年大豆、玉米“高烧”终会退却，届时为了保证农民种粮积极性，结合最新政治局会议上“政策延续性”“需求侧改革”的提法，大豆、玉米生产者补贴可能会延续，但政策导向将是关键（农业农村部表示不能单纯以经济效益决定耕地用途）。至于“缺什么”，JCI认为，短期国内资金炒作下的“缺口”不真实，中长期看玉米“适度进口”是允许的，进口配额实际上已经被打破，而真正缺的恐怕不是粮食本身，而是在现有基础上完成大豆、玉米种植“市场化”的蜕变，借助金融保险“百尺竿头更进一步”。最后，不得不提及的是今年大豆、玉米疯狂炒作之后的后遗症——地租等农资上涨，后续租地种植风险几何？